حجم معاملات سهم

آشنایی با مفاهیم (تعداد معاملات، ارزش معاملات و حجم معاملات) در بورس و نگاهی به آمار آن ها

با حجم معاملات سود بگیر – اندیکاتور حجم

در این ویدیو به صورت دقیق به شما توضیح میدیم که چطور از این اندیکاتور برای به دست آوردن سیگنال حجم معاملات سهم های خرید و فروش استفاده نمایید. با استفاده از این روش و آشنایی با کاربرد اندیکاتور حجم، دانش خود را در زمینه تحلیل تکنیکال افزایش دهید.

مطالب زیر را حتما بخوانید

تحلیل سهم وتجارت 15 آذر 1400

آموزش اندیکاتور ایچیموکو

دروغی به نام نوسان گیری روزانه

خرید و فروش با حمایت و مقاومت

آگاهی از مجمع شرکت های بورسی

استراتژی معاملاتی کانال موازی

دیدگاهتان را بنویسید لغو پاسخ

دسته بندی مطالب

جدیدترین مطالب

• چطور NFT بسازیم؟ آموزش 0 تا 100 ساخت NFT
• NFT چیست؟ 10 مورد از گران‌ قیمت‌ترین NFT های جهان
• دامیننس بیت کوین چیست؟
• شاخص ترس و طمع بیت کوین چیست ؟
• آموزش خرید زمین در متاورس

درباره دانشکده بورس

در دانشکده بورس تمام توان خود را به کار گرفته‌ایم تا با یاری خداوند بزرگ و کمک مجرب‌ترین و باتجربه‌ترین اساتید بورسی ایران گامی در راستای ارتقا سطح دانش مالی مردم بزرگوار کشورمان برداریم و امیدواریم بتوانیم با آموزش اصولی و صحیح بورس وظیفه خود را با هدف ایجاد امنیت مالی آینده مردم ایران انجام دهیم.

رابطه حجم معامله با قیمت سهام

یکی از گزینه هایی که بسیاری از افراد کنجکاو و با انگیزه برای سرمایه گذاری (enterprise) و کسب درآمد بیشتر، به آن توجه دارند، انواع بازار مالی (stoke markets) است که اخیرا بورس اوراق بهادار تهران و بازار فرابورس مورد بحث این روزها بوده و برای بسیاری به علت نداشتن دانش کافی، به جای محل بهره برداری از منابع مالی مازاد، تبدیل به محل بخت آزمایی شده است.

در حالی که اگر افراد، حداقل در مورد مسایل جاری در این بازار ها، کمی آگاهی داشته باشند و همان طور که در مقاله (فرضیه بازار کارا) اشاره شد، ورودشان به بازار بورس و فرا بورس و معاملاتشان بر اساس آگاهی و منطق باشد و نه رفتار دسته جمعی و از سر احساسات، می توان گفت که اگر سود هنگفتی! به دست نیاورند، زیان آنها به کمترین مقدار ممکن می رسد.

شاید از ظاهر واژه حجم معامله تصور کنیم به سادگی مفهوم آن را می دانیم چه رسد به درک رابطه آن با قیمت سهام و نوسان قیمت سهام. اما باید خدمتتان عرض کنیم که این تصور کاملا اشتباه است!

رابطه حجم معامله با قیمت سهام:

در این خصوص تعریف برخی از مفاهیم خالی از لطف نمی باشد:

حجم معامله: حجم معامله در هر روز، حاصل ضرب تعداد سهم فروخته شده در همان روز در قیمت بازاری سهام است.

قیمت ذاتی سهم: به قیمت حقیقی هر سهم گفته می شود که بر اساس ترازنامه، صورت سود و زیان, شاخص رشد صنعت مربوطه, جایگاه هر شرکت در صنعت مربوطه و چشم انداز شرکت مشخص می شود.

قیمت بازاری سهم: به قیمت مورد معامله هر سهم در هر روز کاری گفته می شود که حتما بیانگر ارزش واقعی سهم مورد نظر نیست. بلکه متاثر از همه عوامل اقتصادی و غیر اقتصادی تاثیر گذار بر قیمت سهام است و ممکن است از قیمت ذاتی سهم کمتر یا بیشتر باشد.

بازده سهم: به در آمد حاصل از سرمایه گذاری در هر سهم گفته می شود که ممکن است به صورت سود (بازده) یا زیان (ریسک) ظاهر شود.

نوسان بازده: به افزایش یا کاهش بازده سهم نوسان بازده گفته می شود.

تذکر! معمولا در بررسی و تصمیم گیری سرمایه گذاران برای ارزش گذاری و خرید سهام روند بازده سهم و نوسان آن را به جای قیمت سهم مورد توجه قرار می دهند.

یادآوری: همانطور که در فرضیه بازار کارا مطرح شد بازار سرمايه ای كه نوسانات منطقی بنابر عوامل بنيادی (مانند اطلاعات منتشره شركت ها) داشته باشد کارا می باشد.

تذکر: برای بررسی اطلاعات منتشره شركت ها در بازار سرمایه ایران به سامانه های tsetmc.com و codal.ir مراجعه شود.

پیشگامان بی نهایت مطالعه مقاله امکان سنجی (طرح توجیهی) را به شما عزیزان پیشنهاد می کند.

اهمیت درک رابطه حجم معامله سهام با قیمت و نوسان آن

اهمیت درک رابطه حجم معامله سهام با قیمت و نوسان آن:

مطالعه رابطه حجم معاملات با بازده سهام و نوسان بازده در بازار های مالی در ابتدا، باعث بهبود درک افراد از رابطه حجم و بازده سهام و بعد، باعث شناخت بهتر عملکرد بازار و پیش بینی تغییرات بازار سهام در آینده می شود. میزان تغییرات بازده، معرف میزان عدم اطمینان از کسب بازده است. به طور خلاصه حجم معاملات سهام و بازده انتظاری اثری متقابل و شاید تقویت کننده بر یکدیگر دارند:

نقدشوندگی:

هر چه حجم معاملات بالا تر باشد، نشان دهنده درجه نقد شوندگی بالای سهم است. پس این سهم مورد توجه و اعتماد بازار قرار می گیرد و از نظر سرمایه گذاران، بازده انتظاری بالا و امنیت سرمایه گذاری مطلوبی خواهد داشت. پس منابع مالی را به سمت خود جذب کرده و باعث ایجاد ثبات و بازده مطلوب در بازار می گردد.

توزیع بازده:

چگونگی توزیع بازده سهام (نوسان و پراکندگی بازده سهام از حول میانگین خود) قطعا بر گردش معاملاتی سهام تاثیر گذار خواهد بود به گونه ای که حجم بالای معاملاتی سهام (معمولا در شرکت های بزرگ) نشان دهنده این است که بازده سهام مورد نظر (در بلند مدت)، یک روند نسبتا با ثباتی داشته که موجب جلب اطمینان و منابع سرمایه گذاران شده و اگر شاهد نوسان بازده سهام باشند موجب بی اعتمادی نسبت به سهم مورد نظر می گردد و نقدینگی از آن سهم خارج می شود در نتیجه حجم معامله کاهش می آید.

حباب بازار:

چنان چه بازده سهم دچار نوسانات افسار گسیخته و بدون دلیل بنیادی شود, در بلند مدت اعتماد نسبت به سهم مورد نظر از بین رفته و با خروج نقدینگی به سمت دیگر سهم ها یا بازار های موازی مواجه می شویم که این امر به کاهش حجم معاملات می شود.

نکته: باید دانست که تفاوت در چگونگی رابطه بین حجم معامله و قیمت سهام در بازه های زمانی مختلف، تفاوت دارد. به طوری که در بازه های زمانی کوتاه رابطه دقیقی بین حجم معامله و بازده سهام وجود ندارد؛ اما در بازه های زمانی بزرگتر (طولانی مدت) این دو فاکتور (حجم معامله و بازده سهام) بر یکدیگر اثر گذار خواهند بود.

بررسی میزان و جهت این تاثیر می تواند اهمیت بسزایی به منظور درک بهتر حرکات قیمت سهام، انتخاب پرتفوی مناسب و… در تحلیل خردتر در سطح شرکت سهامداران بخصوص سهامدارن حقیقی فراهم می کند که این وظیفه تحلیل گران خبره مالی است.

تذکر: تفسیر اطلاعات قابل دسترس شرکت ها یا بازار ها و قیمت سهام، انتظارات سرمایه گذاران را از عملکرد آینده شرکت مشخص کرده و بر حجم معاملات تاثیر می گذارد. به طوری که تعبیر و تفسیر مختلف فعالان بازار سرمایه نسبت به اطلاعات جدید (اخبار خوب و بد)، جهت قیمت ها را مشخص خواهد کرد.

بر خلاف قیمت هاي سهام، به روز شدن انتظارات سرمایه گذاران (دید مثبت یا منفی نسبت به بازار) همیشه منجر به افزایش حجم معاملات خواهد شد که در مجموع عکس العمل سرمایه گذاران را به اخبار نشان می دهد.

سخن آخر:

این تصور که ابزار ها و مفاهیم مالی را به سادگی و بدون داشتن سواد کافی می توان تحلیل و تفسیر نمود، مثل این است که هر کس تصور کند چون انسان است پس به راحتی و به خودی خود می تواند دست به معاجه و جراحی بزند. پس همیشه بهتر است قبل از ورود به عرصه پیچیده و حساس مالی از قبل اطلاعات و دانش لازم را دریافت کرده و قطعا از راهنمایی و مشاوره متخصصین و شرکت های مالی مورد تایید نهاد های رسمی بهره مند شویم. زیرا اطلاعات ما برای تحلیل مسائل مالی کافی نبوده و نیاز به ابزار های پیچیده و دقیق تحلیل های مالی و پیش بینی آینده این بازار ها دارد.

نگارش: سعید بشیری راد

به منظور کسب اطلاعات بیشتر، مطالعه مقاله بودجه ریزی را به شما عزیزان پیشنهاد می نماییم.

حجم معاملات سهم

مشاوره رایگان

برای دریافت مشاوره در مورد چگونگی عضویت در صندوق و شرایط سبد های مختلف کافیست عدد 2 را به سامانه زیر پیامک کنید.

• 02191004770
• [email protected]
• تهران، خیابان بهشتی، پلاک 436، طبقه 4، واحد 15

خانه / سرمایه گذاری و بورس / حجم معاملات در بورس نشانه چیست؟

حجم معاملات در بورس نشانه چیست؟

تحلیلگران زیادی برای تحلیل سهام یک شرکت از حجم معاملات استفاده میکنند و اعتقاد دارند حجم معاملات اطلاعات مهمی درباره روند سهم میدهند. با اینکه بسیاری از افراد تازه وارد آن را نادیده میگیرند اما بررسی حجم معاملات بورس با توجه به روند حرکت قیمت یک سهم می تواند تا حدودی تعیین کنتده مسیر آینده سهم باشد. در ادامه بررسی میکنیم که حجم معاملات در بورس نشانه چیست؟ کم شدن حجم معاملات نشانه چیست و افزایش حجم معاملات نشانه چیست؟

حجم معاملات در بورس یعنی چه؟

حجم معاملات به تعداد معاملات خرید و فروشی که در یک حجم معاملات سهم بازه زمانی بر روی یک سهم انجام می­‌شود، حجم معاملا‌ت آن سهم و به تعداد معاملات خرید و فروش کل سهام موجود در بازار در یک بازه زمانی، حجم معاملات بازار میگویند.

حجم معاملات در بورس نشانه چیست؟

توجه داشته باشید که منظور از بازه زمانی فقط بازه زمانی یک روزه نیست و بازه زمانی را روزانه، هفتگی و یا ماهانه میتوان در نظر گرفت. برای بخش‌های بازار مثل شاخص بورس، شاخص صنعت و یا سهم خاص میتوان حجم معاملا‌ت را مورد بررسی قرار داد.

نکته : از نظر تکنیکالی با رسیدن قیمت به حمایت های معتبر در سهم، انتظار داریم تقاضا و حجم معاملات افزایش یابند و در مقاومت ها هم انتظار داریم حجم فروش و عرضه ها افزایش یابد

نکته : وقتی قیمت سهمی کم میشود و حجم معاملات هم پایین می آید نمی تواند از آن یک سیگنال قوی دریافت کرد. اما اگر حجم معاملات پایین همراه با افزایش قیمت صورت بگیرد، سیگنال مهم تری میتوان از آن دریافت نمود.

حجم معاملات هر سهم در روزهای معاملاتی را میتوان بصورت لحظه به لحظه در صفحه سایت مدیریت فناوری بورس تهران به آدرس tsetmc.com مشاهده نمود. مثلا در شکل زیر حجم معاملات سهام شرکت سایپا نمایش داده شده است:

همانطور که در تصویر بالا مشاهده میکنید حجم معاملات سهام شرکت سایپا حدودا ۱۹,۵۱۲,۰۰۰ سهم در آن روز معاملاتی می باشد. همانطور که مشاهده میکنید این حجم به صورت روزانه نمایش داده می شود و اگر قصد مشاهده حجم معاملات سهم را در یک بازه زمانی چند روزه و یا چند ماهه دارید باید از طریق نمودار سهم آن را مشاهده نمایید.

تصویر زیر نمودار سهام شرکت سایپا را نشان می دهد که میتوانید حجم معاملات این سهم را در طی چند ماه گذشته مشاهده نمایید

تفسیر حجم معاملات در ۴ حالت

به تعداد برگ سهم های که معامله شده اند یعنی خرید و فروش روی آنها صورت گرفته حجم معاملات گفته می شود. یکی از مهم ترین نکاتی که باید درباره حجم معاملات به ان توجه کنید این است که باید حجم معاملات تایید کننده روند حرکتی بازار باشد و این نکته میتواند مهم ترین نکته ای باشد که تحلیل گران تکنیکال هر روزه از آن استفاده میکنند.

برای مثال زمانی که حجم معاملات سنگین می شود حاکی از تمایل فشار فروش بیشتر یا افزایش تمایل خریداران برروی سهم مورد نظر است که هم جهت روند حرکتی قیمت می باشد.

اگر روند برای یک سهم یا یک ارز صعودی باشد لازم است که حجم هم در آن بازه زمانی سنگین تر باشد و بلعکس. اگر روند نزولی باشد فشار فروش بیشتر می شود و حجم معاملات در آن کندل قرمز خواهد شد یعنی فروشنده در آن کندل قدرت بیشتری دارد و بیشتر فروخته و توانسته کندل را منفی کند.

بررسی حجم معاملات با توجه به روند حرکت قیمت یک سهم می تواند تا حدودی تعیین کنتده مسیر آینده سهم باشد.

چهار حالت بین حجم معاملات و حرکت قیمت اتفاق می افتد که در ادامه به بررسی انها مبپردازیم:

حالت اول: حجم معاملات زیاد شود و روند قیمتی سهم صعودی باشد

در این حالت بهترین اتفاق ممکن در بازار بورس ابران رخ می دهند به صورتی که اگر سهمی به محدوده مقاوتی برسد میتواند مقاومت را بشکند و روند صعودی ادامه دار باشد.

حالت دوم: حجم معاملات کم شود و روند قیمت صعودی باشد

در این حالت با توجه به روند صعودی که از قبل داشتیم رفته رفته تقاضا برای خرید سهم و حجم معاملات کاهش می یابد و احتمال دارد که قیمت سهم از این به بعد روند صعودی قبلی خود را نداشته باشد و وارد رنج منفی و نزولی شود.

حالت سوم: حجم معاملات زیاد شود و روند قیمتی نزولی باشد

در این حالت با توجه به میل بیشتر فروشندگان قیمت سهم به مسیر نزولی خود ادامه می دهدو احتمال زیادی وجود دارد که حمایت ها شکسته شوند.

حالت چهارم: حجم معاملات کم شود و روند قیمتی نزولی باشد

در این حالت با توجه به کم شدن میل فروشندگان برای فروش حجم معاملات کم شده و این احتمال وجود دارد که روند قیمتی سهم عوض شود به صعودی یا رنج تغییر کند.

Compatible data.

Lorem ipsum dolor sit amet, consectetur adipis scing elit, sed do eiusmod tempor incididunt ut labore et dolore magna aliqua.

enim ad minim veniam quis nostrud exercita ullamco laboris nisi ut aliquip ex ea commodo consequat.

• Pina & Associates Insurance
• Payment at Contingency
• Amount of Payment

Two Most-Cited Reason

Consectetur adipiscing elit, sed do eiusmod tempor incididunt ut labore dolore magna aliqua. enim ad minim veniam, quis nostrud exercitation ullamco laboris nisi ut aliquip ex commodo consequat. duis aute irure dolor in reprehenderit in voluptate.

آشنایی با مفاهیم (تعداد معاملات، ارزش معاملات و حجم معاملات) در بورس و نگاهی به آمار آن ها

یکی از کاربردی ترین نکات آماری برای تجزیه و تحلیل ها در بازار بورس مربوط به تعداد معاملات و حجم معاملات است که در تحلیل های بازار، کاربرد بسیار زیادی نیز دارند. به همین بهانه قرار است تا برای شما در مورد این فاکتورها نکات بسیار مهمی را بازگو کنیم. پس با ما همراه باشید تا بیشتر با این مفاهیم آشنا شویم.

آشنایی با مفاهیم (تعداد معاملات، ارزش معاملات و حجم معاملات) در بورس و نگاهی به آمار آن ها

آشنایی با مفاهیم (تعداد معاملات، ارزش معاملات و حجم معاملات) در بورس

بازار بورس این روزها بسیار پررونق و پر از موقعیت های بسیار خوب برای پیشرفت و کسب سود است. همان طور که می دانید هر بازاری ویژگی های خاص خود را دارد که هر سرمایه گذاری لازم است در مورد آن ها اطلاعات کاملی را داشته باشد، چرا که آگاهی از نکات مختلف یک تجارت برای سود بردن حداکثری از آن بسیار حیاتی است.

بازار بورس هم مثل هر بازار دیگری دارای میزانی از ریسک است و باید آگاه باشید که میزان علم و اطلاعات ما در مورد این تجارت است که به ما از طریق تجزیه و تحلیل ها کمک می کند تا از این ریسک ها دور بمانیم. یکی از کاربردی ترین نکات آماری برای تجزیه و تحلیل ها در بازار بورس نیز مربوط به تعداد معاملات و حجم معاملات است که در تحلیل های بازار، کاربرد بسیار زیادی نیز دارند. به همین بهانه قرار است تا برای شما در مورد این فاکتورها نکات بسیار مهمی را بازگو کنیم. پس با ما همراه باشید تا بیشتر با این مفاهیم آشنا شویم.

تعداد معاملات در بورس چیست؟

در بازار سرمایه هر روز تعدادی از معاملات بین سهامداران مختلف از شرکت های مختلف انجام می شود و در اثر همین معاملات مقادیر مالی زیادی نیز جابجا می شود. اینجاست که یک مفهوم به نام تعداد معاملات مطرح می شود. تعداد معاملات در بازار بورس در واقع تعداد دفعات انجام یک معامله در یک نماد بورسی خاص را نشان می دهد. با زبان ساده می توان گفت که تعداد معاملات به ما می گوید که یک نماد در یک بازه زمانی مشخص، چه تعدادی معامله در بخش های خرید و فروش داشته است.

فاکتور تعداد معاملات می تواند نشان دهنده ی میزان استقبال سهامداران و سرمایه گذاران مختلف از یک نماد خاص باشد. اما باید توجه داشته باشید این که چه تعدادی از سرمایه گذاران و معامله گران اقدام به معامله برای خرید یا فروش یکسان می کنند، نمی تواند به تنهایی فاکتور قابل استنادی برای تجزیه و تحلیل در مورد یک سهم خاص باشد و در کنار آن باید فاکتور حجم معاملات نیز مورد بررسی قرار بگیرد. یک نکته مهم دیگر در مورد این حجم معاملات سهم فاکتور این است که معمولاً تعداد معاملات به صورت روزانه محاسبه می شود. (1)

ارزش معاملات در بورس چیست؟

• ارزش معاملات عبارت است از مجموعه ارزش های تمام معاملات انجام شده بر روی یک سهم خاص .

حالا کافیست که ارزش این دو معامله که روی سهم مورد نظر ما انجام شده اند را با هم جمع بزنیم تا به ارزش معاملاتی سهممان دست پیدا کنیم. در واقع می توان گفت که ارزش معاملاتی سهم مورد نظر ما در روزی که این معاملات در آن انجام شده اند برابر با ۳۰۰۰۰۰۰۰ ریال است.

البته باید این نکته را نیز در نظر داشته باشید که ارزش معاملات روزانه در بازار سهام را می توان در صفحه نخست سایت بورس اوراق بهادار نیز مشاهده کرد.

واحد اندازه گیری ارزش معاملات نیز میلیارد ریال است.به طور کلی می توان گفت که ارزش معاملات بین و این نشان دهنده حجم نقدینگی موجود در بازار است به همین دلیل می تواند یکی از راهکارهای مناسب برای تشخیص زمان خرید و فروش سهام نیز باشد، چرا که تعیین می کند که آیا در یک سهم خاص معاملات به چه صورت بوده است. (2) و (3)

مفهوم حجم معاملات در بورس

در قسمت های قبلی با تعداد و ارزش معاملات آشنا شدیم، حالا وقت آن رسیده تا شما را با مفهوم حجم معاملات نیز آشنا کنیم. برای شروع لازم است بدانید که به میزان و حجم معاملاتی که در مورد یک سهام اتفاق می افتد حجم معاملات می گویند. در واقع حجم معاملات در کنار تعداد معاملات بیانگر میزان ارزش یک معامله است.

تعداد معاملات صرفاً تعداد معامله ها روی یک سهم خاص را در یک بازه ی زمانی نشان می دهد، اما حجم معاملات یک قدم از تعداد معاملات فراتر می رود و میزان پولی معاملات را نیز نشان می دهد؛ به همین دلیل است که در تحلیل های تکنیکال بسیار مورد استفاده قرار می گیرد. به طور کلی بررسی تغییر در حجم معاملات می تواند به ما در تجزیه و تحلیل بازار کمک بسیاری نماید، چرا که به طور کلی هر چقدر که حجم معاملات در یک سهم بالاتر برود، یکی از این پیام ها به ما منتقل می شود که:

۱ - تمایل کل بازار برای سرمایه گذاری و خرید در نماد مورد نظر بالا رفته است .

۲- فشار برای فروش آن سهم بالاست و بسیاری از سهامداران در حال تلاش برای فروش سهم خودشان هستند. (4) و (5)

انواع حجم معاملات در بازار بورس

۱ . اندیکاتور حجم یا volume

به طور کلی می توان گفت که اندیکاتور حجم یکی از ساده ترین و در عین حال پرکاربردترین انواع اندیکاتورها برای معامله گران تکنیکال است که به سبب ویژگی های خاصش بسیار پرطرفدار است. در این اندیکاتور بسیار پرکاربرد، نمودار ها به صورت میله ای و با رنگ های سبز و قرمز نشان داده می شوند. میله های سبز رنگ در این اندیکاتور نشان دهنده افزایش حجم معاملات در یک بازه زمانی و متعاقباً میله های قرمز نیز نشان دهنده کاهش حجم معاملات در آن بازه زمانی نسبت به روز قبل هستند.

یکی از دلایل دیگری که این اندیکاتور را بسیار پر طرفدار و پر کاربرد کرده است نیز این مورد است که می توان از آن برای بررسی صحت تحلیل ها استفاده نمود. به طور کلی می توان گفت که با این اندیکاتور می توان میزان سود دهی را در معاملات بالا برد و از ریسک ها نیز فرار کرد و خطر برخورد با آن ها را به حداقل رساند.

۲. اندیکاتور حجم متوازن یا OBV

در ابتدا لازم است بدانید که این اندیکاتور دارای دو نوع مختلف است:

برخی از انواع این اندیکاتور دارای محاسبات بسیار سنگین و پیچیده ای هستند و به همین دلیل استفاده از آن ها نیاز به دسترسی به کامپیوتر دارد. به طور کلی این اندیکاتور ها با ترکیب دو ویژگی قیمت و حجم معاملات، میزان قدرت تغییر در معاملات مختلف را نشان می دهند که برای آنالیز و پیش بینی بازار یک امر بسیار حیاتی است. نباید اشاره به این نکته را فراموش کنیم که یکی از ویژگی های استثنایی این اندیکاتور ها این است که به طرز فوق العاده دقیق عمل می کنند.

نکته دیگری که این اندیکاتور حجم معاملات سهم ها را بسیار خاص و پرطرفدار کرده است این است که می توان با استفاده از آن ها در تایید یا تثبیت الگوهای نموداری، تصمیمات بسیار خوب و تعیین کننده ای گرفت. لازم به ذکر است که تمامی الگوهای مختلف در نمودار قیمت را می توان با استفاده از اندیکاتور حجم متوازن تایید یا تثبیت کرد.

همانطور که می دانید در الگوهای نموداری، چندین نقطه به عنوان نقاط اساسی وجود دارند که بررسی آن ها می تواند مطالب و اطلاعات بسیار زیادی را به معامله گران انتقال دهد. در این بین بسیاری از معامله گران و متخصصان بازار روی این نکته تاکید دارند که اگر از اندیکاتور های مختلف حجم معاملات برای تایید این نقاط حیاتی روی الگوی نموداری قیمت استفاده نکنیم، تا حد زیادی اطلاعات مهم در مورد این الگوهای اساسی را از دست خواهیم داد. (6)

جایگاه حجم معاملات در تحلیل تکنیکال

همانطور که می دانید یکی از اصلی ترین و مهم ترین موضوعات در مبحث تحلیل تکنیکال، توانایی تشخیص روند است، چرا که تشخیص صحیح روند بازار به ما کمک می کند تا در کوتاه مدت تصمیمات بسیار خوبی را جهت سرمایه گذاری اتخاذ نماییم. بررسی حجم معاملات به ما این قدرت را می دهند تا صحت روند هایی که تشخیص داده ایم را به خوبی بسنجیم. از طرفی اندیکاتورهای حجم نیز در مورد قدرت روندها و تغییر روند ها و اطلاعات بسیار مفیدی را در قالب سیگنال ها می دهند. (7)

به طور کلی و بسیار ساده می توان گفت که ارتباط بین حجم معاملات و روند به این شکل است که:

افزایش حجم معاملات در روز های مثبت یک روند صعودی به خوبی نشان می دهند که روند ادامه دار خواهد بود و به نوعی روند صعودی را تایید می کنند. در طرف مقابل، افزایش حجم در روزهای منفی، یک روند نزولی نیز نشان می دهد که این روند نزولی ادامه دار خواهد بود یا به نوعی روند نزولی توسط اندیکاتور حجم حجم معاملات سهم تایید می شود. از طرف دیگر نباید این نکته را فراموش کنید که شکسته شدن نقاط حمایت و یا مقاومت در حجم های معاملات بالا، اعتبار بسیار بیشتری نسبت به حجم های معاملات پایین دارد.

در کنار موارد ذکر شده، از حجم معاملات برای تایید گرفتن حجم معاملات سهم از الگوها نیز استفاده می شود؛ با استفاده از این فاکنور می توان گفت که حجم معاملات تعیین می کند که آیا یک الگو از اعتبار لازم برخوردار است یا خیر.

اما نکته بسیار جالبی که در مورد حجم معاملات وجود دارد این است که طبق گفته بسیاری از کارشناسان فعال در بازار سرمایه و بورس، حجم معاملات فاکتوری است که زودتر از قیمت ها تغییر می کند. یعنی هر وقت که تغییری در قیمت ها اتفاق افتاده است، زودتر از این تغییر، در حجم معاملات تغییری رخ داده است!و دقیقاً به همین دلیل است که برای تحلیل گران تکنیکال، مفهوم حجم معاملات دارای ارزش بسیار زیادی است، چرا که استفاده از آن می تواند منجر به پیش بینی صحیح قیمت ها شود و به معامله گران برای استفاده از فرصت های مختلف کسب سود، کمک بسیار زیادی می کند. (8) و (9)

جمع بندی و نتیجه گیری

همان طور که در این مطلب نیز به آن اشاره کردیم، حجم معاملات می تواند برای انجام معاملات کوتاه مدت بسیار مفید و موثر واقع شود. فراموش نکنید که به طور کلی حجم معاملات سهم حجم معاملات سهم یک سهم باید دارای حجم میانگین معاملات بالایی باشد تا شما توانید به سادگی وارد معامله شوید و یا از آن خارج شوید. این مورد یک فاکنور بسیار اساسی در هنگام نوسان گیری نیز به شمار می آید. به یاد داشته باشید که بهتر است برای تحلیل بازار از نمودار قیمت استفاده نمایید و پس از کار روی قیمت، اندیکاتورهای حجم را هم اضافه کنید تا بتوانید صحت عملکرد خودتان را مورد تجزیه و تحلیل قرار دهید.

حجم معاملات سهام در بورس چیست؟

به گزارش گروه اقتصادی خبرگزاری آنا، در بازار سرمایه به‌صورت روزانه معاملاتی بین سرمایه‌گذاران انجام می‌شود و این معاملات، حجم را شکل می‌دهد. درواقع حجم معاملات در سهم تعداد سهام یا اوراق بهادار خریدوفروش شده در یک بازه زمانی خاص است.

حال می‌توان بازه زمانی را یک روز و یا چند روز در نظر گرفت. اما نکته اصلی اینجاست که کارکرد حجم معاملات در بازار سرمایه چیست و چگونه می‌توان از آن استفاده کرد.

حجم معاملات سهم

حجم معاملات هر سهم را به‌صورت روزانه می‌توان در صفحه سایت مدیریت فناوری بورس تهران به آدرس tsetmc.com مشاهده کرد. به‌عنوان‌مثال در شکل زیر حجم معاملات سهام شرکت ایکس نشان داده‌شده است.

همان‌طور که در تصویر فوق مشاهده می‌کنید حجم معاملات سهام این شرکت حدوداً 19,512,000 سهم بوده است. این حجم به‌صورت روزانه نشان داده می‌شود و زمانی که قصد دیدن حجم معاملات سهم را در یک بازه زمانی چندروزه و یا چندماهه داشته باشیم باید از طریق نمودار سهم آن را مشاهده کرد.

حجم معاملات در نمودارها در انتهای نمودار و به‌صورت هیستوگرام نشان داده می‌شود. شکل زیر نمودار سهام شرکت ایکس را نشان می‌دهد که حجم معاملات آن نیز در طی چند ماه گذشته مشاهده می‌کنید.

اما نکته اصلی اینجاست که کارکرد استفاده از حجم معاملات در بازار سرمایه چیست و چگونه می‌توان از آن در معاملات بازار سهام استفاده کرد که سعی می‌کنیم با یک مثال آن را به بیان ساده توضیح دهیم. فرض کنید حجم معاملاتی سهمی به‌صورت میانگین همواره بین 400 تا 600 هزار سهم است. در یک روز خاص مشاهده می‌کنیم که حجم معاملات سهم به‌یک‌باره افزایش پیداکرده و به 1200000 هزار سهم رسیده است.

تا اینجای کار سرمایه‌گذار به این نتیجه می‌رسد که حجم معاملات سهم به‌صورت غیرعادی افزایش پیداکرده و باید به دنبال دلیل آن و بررسی سهم باشد. تا به اینجای کار افزایش یک‌باره حجم معاملات صرفاً یک هشدار برای سرمایه‌گذار به‌حساب می‌آید. حال باید بررسی کرد که افزایش حجم معاملات همگام با افزایش قیمت سهم بوده است یا کاهش قیمت سهم.

افزایش حجم معاملات در جهت مثبت، می‌تواند انتظار برای حرکت صعودی سهم در روزهای آینده باشد و حرکت نزولی هم نشان از احتمال انتشار خبر منفی در سهم هست که عده‌ای از این موضوع مطلع هستند و زودتر به فروش سهام اقدام کردند.

البته افزایش حجم معاملات در محدوده‌های حمایت و مقاومت تکنیکالی، نکته مهمی هست که باید مدنظر قرار گیرد. ازنظر تکنیکالی با رسیدن قیمت به حمایت‌های معتبر در سهم، انتظار افزایش تقاضا و حجم معاملات راداریم و در مقاومت‌ها هم شاهد افزایش حجم فروش و عرضه‌های فراوان هستیم.

بنابراین ممکن است در سهمی افزایش یک‌باره حجم معاملات را داشته باشیم و قیمت سهم هم مثبت شود ولی با مشاهده نمودار سهم می‌بینیم که سهم در محدوده مقاومتی خود در حال معامله است و احتمال کاهش قیمت بعدازآن وجود دارد و این به‌عنوان یک سیگنال خرید در سهم به‌حساب نمی‌آید.

از طرفی ممکن است در سهمی افزایش یک‌باره حجم معاملات را داشته باشیم و این افزایش سهم در محدوده حمایت تکنیکالی اتفاق افتاده باشد. در این حالت می‌توان گفت که با افزایش یک‌باره حجم معاملات و آن‌هم در محدوده مثبت انتظار رشد قیمت سهم وجود دارد.

البته باوجودی که افزایش یک‌باره حجم معاملات و هم‌زمان تغییر قیمت در سهم، به‌عنوان یکی از نشانه‌ها در تحلیل تکنیکال به‌حساب می‌آید، نباید صرفاً به خاطر افزایش حجم معاملات، تصمیم به خریدوفروش گرفت.